精實新聞 2004-03-16 11:14:26 記者 蔡淑瑤 報導
雖然15日台股大跌164.26點，收6635.98點，但從去年4/28達低點4044點收4139.5點後，台股漲幅已高達60.31%。若以國內開放式股票型基金表現來看，從去年4/28達低點至今年3/12，元大多多基金漲幅高達100%，居所有國內開放式股票型基金之冠，此外，元大卓越基金及日盛小而美則分別以99.48%及99.44%報酬率位居第二名及第三名。根據統計，從去年4044低點以來，國內開放式股票型基金178檔中，共計有71檔基金報酬率高於台股64.28%，其中元大投信及統一投信各佔7檔，是基金績效表現打敗大盤之基金檔數最多的投信。
根據元大投信統計資料發現，往往在投資人對台股最失望的時候，反向投資獲取超額報酬的可能性及報酬率越高。以國內開放式股票型基金表現來看，元大多多基金從去年4/28至今報酬率已高達100%，且若投資人從去年5月開始，每月8日以定時定額方式投資元大多多基金，則亦有高達34.97%報酬率；另，台股在與前述元大多多基金相同的計算基準下，雖然也有頗高的報酬率64.28%及21.62%，但卻都不及元大多多基金，或是元大卓越基金的單筆99.48%及定時定額34.35%之報酬率，可見投資除了需具備低檔投資的勇氣外，還需慎選投資商品。
根據元大投信統計，若從去年5月開始扣基金定時定額，有14檔基金報酬率超過30%，而報酬率介於20%~30%者亦有77檔基金，因此不論是單筆投資或是透過定時定額投資基金，只要選對基金的投資人都是最大贏家。元大投信表示，基金投資人以投資屬性較趨穩健或保守型為大宗，而不論是台股或是單筆投資基金所需承受的風險都較定時定額投資高，因此建議無法承受較高風險之投資人，不妨考慮透過定時定額的方式進行投資，雖然報酬率不見得高過單筆基金投資或是股票投資，但起碼風險較小亦能享有股市上揚的利基，且若基金篩選得宜，還能有機會獲取較台股為高之報酬率。
| 附註： | |
|---|---|
| 註1: | 基金績效計算皆有考慮配息，基金配息率不代表基金報酬率，且過去配息率不代表未來配息率。所有基金績效，均為過去績效，不代表未來之績效表現，亦不保證基金之最低投資收益。 |
| 註2: | 基金淨值可能因市場因素而上下波動，基金淨值僅供參考，實際以基金公司公告之淨值為準；部份基金採雙軌報價，實際交易以基金公司所公告的買回價／賣出價為計算基礎。 |
| 註3: | 上述銷售費用僅供參考，實際費率以各銷售機構為主。 |
| 註4: | 上述短線交易規定資料僅供參考，實際規定應以基金公開說明書為主。 |
| 註5: | 境內基金經金融監督管理委員會核准在國內募集及銷售，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責本基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。 |
| 註6: | 非投資等級債券基金經金融監督管理委員會核准，惟不表示絕無風險。投資人投資以非投資等級債券為訴求之基金不宜占其投資組合過高之比重。由於非投資等級債券之信用評等未達投資等級或未經信用評等，且對利率變動的敏感度甚高，故非投資等級債券基金可能會因利率上升、市場流動性下降，或債券發行機構違約不支付本金、利息或破產而蒙受虧損；且非投資等級債券基金可能投資美國144A 債券，該債券屬私募性質，易發生流動性不足，財務訊息揭露不完整或價格不透明導致高波動性之風險，債券基金不適合無法承擔相關風險之投資人，僅適合願意承擔較高風險之投資人。基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責非投資等級債券基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。 |
| 註7: | 依金管會規定基金投資大陸證券市場之有價證券不得超過本基金資產淨值之10%，當該基金投資地區包含中國大陸及香港，基金淨值可能因為大陸地區之法令、政治或經濟環境改變而受不同程度之影響。 |
| 註8: | 上述資料只供參考用途，嘉實資訊自當盡力提供正確訊息，但如有錯漏或疏忽，本公司或關係企業與其任何董事或任何受僱人，恕不負任何法律責任。 |